arXiv q-fin· Arka P. Bandyopadhyay·· 12 小时前AI 评分38
如何用深度学习区分流动性约束违约与策略性违约
Disentangling Liquidity-Constrained from Strategic Default: A Deep Learning Approach
AI 导读
研究者基于1998-2021年的商业抵押贷款专有面板数据，采用深度神经网络（DNN）区分流动性约束违约与策略性违约。研究发现，在逾期条件下，物业净营业收入（NOI）对违约率的影响比贷款价值比（LTV）更显著，且划分两类违约的阈值在2008年金融危机与2020-2021年新冠商业地产冲击期间保持稳定。
来源：arXiv q-fin · arxiv.org